2025年2月17日
今日の戦況、情報知性を第一に考えます。
1. キャパシティの増加によって明らかになった業界のベータ機会
キャパシティ弾力性は需要の回復力を検証します。
12月の5万台超から2月の5万台への急激な調整へのV字カーブは、新興市場の需要の強い反循環性を裏付けています。春節の混乱による短期的な需要減少（1月の4万台）と、業務再開後の東南アジア/アフリカからの受注回復が、25年第1四半期の前年同期比での高い成長（24年第1四半期の約8万台をベースとした場合）の基礎となりました。
2. 新興市場戦略：「パンくず拾い」から「ケーキ切り」へ
1. アフリカのエネルギー革命が進行中：電力網の崩壊により硬直的な需要が爆発
コアロジック:
アフリカは「低価格市場」ではありませんが、電力網の普及率が後退している世界で唯一の大陸です（世界銀行のデータ）。
南アフリカ：2023年の停電日数は207日に達し、家庭用蓄電池の普及率は3%を下回ると予測されています。南アフリカでは、4月に電気料金が12.74%上昇するという行政規制が実施され（ナイジェリアもこれに追随すると予想されています）、家庭用エネルギー消費構造に変化が生じています。現在の月間2,000～3,000台の普及率は、系統の脆弱性が顕在化する初期段階に過ぎず、家庭用蓄電池は贅沢品から準必需品へと変貌を遂げつつあります。
ナイジェリア：人口1億2000万人のうち、安定的に電力を利用できるのはわずか40％だが、ディーゼル発電機のコストは0.5ドル/kWhと高い（デイ氏のソリューションでは、コストを0.15ドル/kWhまで削減可能）
2. 東南アジアのエネルギー世代の飛躍：分散型エネルギー貯蔵の時代に直接突入
従来の送電網構築段階を省略し、分散型エネルギー貯蔵の時代へと直接突入します。50%以上の成長率予測の背景には、島嶼経済におけるエネルギー自立への需要と都市部の電力ギャップの共鳴があります。
3. 米国の商業用ストレージのシンギュラリティが近づいている：「農村地域が都市を取り囲む」
現在、一般家庭における商業・産業用エネルギー貯蔵の需要は、農村部から始まり、徐々に都市部の主要工業地帯に広がり、勢いよく増加しています。
3 種類のユーザーをターゲットにします。
コンビニエンスストアチェーン：45％
中小工場：30％
農業協同組合：25％
政策裁定：テキサス州、カリフォルニア州などの地域では、エネルギー貯蔵システムへの投資により以下が得られます。
30%の連邦税額控除
1キロワット時あたり0.05米ドルの運営補助金
設備の加速償却（5年で償却完了）
3. 製品イノベーション：「アップグレード」ではなく「再構築」
オフグリッドシステム：新興市場向けの特別な攻撃兵器
月間販売台数2万台（その半数はアフリカ／東南アジア）のオフグリッド製品は、本質的には送電網インフラの未整備地域における収益化ソリューションです。年間30万台から40万台という目標は、約15億米ドルの市場拡大に相当します。
バッテリーパック事業の粗利益率の堀
現地のニーズを満たすリチウム電池製品を提供し、現地顧客の実際のニーズを満たす構成にする必要があり、現地事業を再構築する必要がある。
第4に、価値再評価のための財務アンカー
主要顧客の成長は、顧客の課題解決にかかっています。産業用および商業用のエネルギー貯蔵および大規模貯蔵の機会は非常に良好であり、アジア、アフリカ、ラテンアメリカ、そしてパキスタン、インドなどの新興市場における市場機会の開拓に重点を置いています。
投稿日時: 2025年2月18日